29 Jun 2026, 14:06 UTC403 views27 reactionsread 8 August 2026 Memo 29.06.26: ОФЗ 16+ | IMOEX 2200 | Время валюты
Заканчивается 1П26, поэтому время подвести краткие итоги по классам активов РФ. Если коротко, то удары по НПЗ, рецессия рыночной части экономики, разрастание дефицита бюджета и ухудшение геополитики сделали, на мой взгляд, очень большой ресет прежних булиш нарративов по всем классам активов
Облигации. Швецов назвал текущие доходности по ОФЗ «золотым дождем» для инв…
👍18❤5🔥3👎1
29 Apr 2026, 14:44 UTC499 views12 reactionsread 8 August 2026 Random thoughts
Рынок акций РФ уверенно идет на лои 2025 года, конкретно сегодня уже пошли МК.
Коротко напомню, что за последние полгода
ключ 17% -> 14.5%
рубль 77 -> 75
Urals 50 -> 110
Это к вопросу о корреляции акций и здравом смысле. Представьте лицо гипотетического трейдера из ОАЭ (с доступом ко всем рынкам, включая РФ), который захотел в апреле отыграть рост спот нефти/газа через лонг РФ нефтянки и шорт S&P 500…
👍10❤1👏1
27 Apr 2026, 08:39 UTC385 views17 reactionsread 8 August 2026 Memo 27.04.26: USDRUB 75 again | Мысли про ЦБ | Добавление в ОФЗ
В прошлом посте был смелый тейк на рубль, который оправдался (надеюсь, у кого-то получилось заработать на укреплении), валюта сделала колокол, откатившись с 87 обратно на 75. Продолжаю оценивать валютные потоки, которые в текущих условиях являются чуть ли не единственным рабочим способом предсказывать хотя бы направление динамики рубля на горизонте 1-2…
🔥8❤4👍4👏1
18 Mar 2026, 13:52 UTC494 views16 reactionsread 8 August 2026 Memo 18.03.25: USDRUB 75->84 | Ротации в портфеле
Пост навеян ситуацией с рублем, динамика которого на фоне нефти по $100 контринтуитивна. И я сам писал про риск ослабления в прошлом после (и сейчас задним числом всем ру макристам это конечно тоже было понятно), но теперь уже сделаю бравый тейк на то, что мы подходим к пику ослабления на текущий момент, и снова увидим доллар по 80 и ниже в ближайшие недели
Коротко …
👍10❤4🔥1😁1
1 Mar 2026, 11:09 UTC461 views18 reactionsread 8 August 2026 Memo 01.03.25: Рынок РФ | Рубль | Иран | Портфель
Короткое интро. 4 месяца не выходил в эфир по разным причинам, но многие друзья/коллеги сказали, что очень ждут посты. Хочу всех заверить, что канал не умер, и своими мыслями я буду продолжать делиться по мере возможностей. Спасибо, что остаетесь на связи, комментарии тоже верну в скором времени.
Думаю, что YTD все довольны динамикой своих портфелей, т.к. выросло поч…
👍10🔥5❤2👎1
2 Oct 2025, 14:28 UTC581 views18 reactionsread 8 August 2026 Повторное принятие реальности (Окт-25)
Прошлый пост вышел 18 августа на уровне индекса 2,950. Как вы понимаете, последующие события явно пошли по плохому сценарию (индекс -11% so far), и я «почти сразу же отлетел со своим peace-трейдом», пришлось резать плечо и даже уходить до 80% exposure в акциях, на текущий момент такая экспозиция и осталась, остальные 20% - короткие бонды и фонд ликвидности. Оптимистом последние…
👍11❤4👏2🤔1
18 Aug 2025, 13:48 UTC610 views23 reactionsread 8 August 2026 Очередная развилка в 2025: шансы на «мир» выросли, но акции почти не верят (Часть 2)
Итого. Как мне кажется, сегодняшний день и предстоящая неделя определят 90% трэка по рынку до конца года. Если позиция другой стороны и ЕС останется прежней, то я почти сразу отлетаю со своим «peace-трейдом 2.0» (придется резать риск), а рынок впадает в изнуряющий боковик, который проще пересидеть с 60% exposure на акции и ждать вес…
🔥15👍4❤3🤔1
18 Aug 2025, 13:48 UTC537 views13 reactionsread 8 August 2026 Очередная развилка в 2025: шансы на «мир» выросли, но акции почти не верят (Часть 1)
С прошлого поста прошло 3 месяца, поэтому начну с главного итога моих размышлений последних месяцев – доля в акциях в портфеле сейчас ~120% с прицелом на ближайшие недели (повысил с 70% за прошлую неделю и да, для моего риск-профиля 120% это много). По моим личным ощущениям, рынок довольно слабо запрайсил остановку конфликта в 2025,…
🔥7❤3👍3
16 May 2025, 13:45 UTC696 views20 reactionsread 8 August 2026 Поход за журавлем
Прошло два месяца с последнего поста, при этом показательно, что сделок за это время я не делал, может поэтому и не было смысла лишний раз шуметь в эфире. Рынок довольно круто сходил вниз, и последний месяц безжалостно пилит трейдеров в боковике. На текущий день надеждой для всех является Стамбул с кучей символизмов. Пока писал пост, все сливы от Reuters оказались фейком, а заявления переговорщиков…
👍15❤3👏2
12 Mar 2025, 12:10 UTC818 views31 reactionsread 8 August 2026 Синица в руках
Постараюсь коротко объяснить свою логику, почему сейчас рынок нам дает очередной шанс, «купить, пока не выросло». Дисклеймер: я не военный/политический эксперт, просто рассуждения о том, почему я нарастил лонг акций/офз.
Начнем со среза мнений. По моей выборке мнений, которые удалось собрать за вчера/сегодня, ~75% участников рынка не верят в то, что мы согласимся на 30д перемирие. Positioning рынка, …
👍20❤6🔥3👎2
12 Mar 2025, 08:48 UTC589 views20 reactionsread 8 August 2026 Photo
Российский рынок прямо сейчас
Подходим к очередной локальной точке невозврата. Не люблю такие выражения, но после вчерашних событий и правда видится бинарный исход.
Либо с нашей стороны будет принципиальное "да" и индекс тащат на 3500 (пока ставлю на это, позже объясню логику), либо "нет" и мы уходим ниже 3000 и все это в ближайшие дни
P.S. если хотите стащить картинку, упоминайте канал🤝
👍12🔥3❤2👏2👎1
7 Mar 2025, 14:30 UTC657 views4 reactionsread 8 August 2026 Photo
1) Росбанк выпал из санкционных листов UK
2) Трамп грозит ввести жесточайшие банковские санкции на РФ
Это имеется в виду вернуть Росбанк в OFSI лист? (шутка)
Или есть что-то страшнее SDN и отключения от SWIFT?
👍4
Showing the 12 most recent of 20 posts we hold for @inalphawetrust. View and reaction counts are the latest single reading for each post, not a live figure, and a recent post is still accumulating both. A view count marked ≈ was rounded by Telegram before we ever saw it — t.me prints views in full below 1,000 and to three significant figures above, so ≈1,200,000 means somewhere between 1,150,000 and 1,249,999. Unmarked counts are exact. Text is reproduced from the public post preview and truncated for length.